壹策略隐含“反内卷”修复+“景气投资”双投资逻辑，创业板ETF平安(159964)机会凸显

　　创业板不仅有“反内卷”抬升出厂价格修复逻辑的光伏板块，也有产业景气持续向上的电池、创新药、消费电子等板块。创业板指数可以一键布局双主线投资逻辑。

　　截至2025年7月28日 10:06，创业板指数(399006)上涨0.49%，成分股胜宏科技(300476)上涨6.47%，欣旺达(300207)上涨5.75%，菲利华(300395)上涨3.81%，景嘉微(300474)上涨2.17%，亿纬锂能(300014)上涨2.12%。创业板ETF平安(159964)上涨0.26%，最新价报1.52元。拉长时间看，截至2025年7月25日，创业板ETF平安近1周累计上涨2.91%。

　　流动性方面，创业板ETF平安盘中换手0.25%，成交124.96万元。拉长时间看，截至7月25日，创业板ETF平安近1年日均成交1138.38万元。

　　截至7月25日，创业板ETF平安近6月净值上涨11.47%。从收益能力看，截至2025年7月25日，创业板ETF平安自成立以来，最高单月回报为37.37%，最长连涨月数为5个月，最长连涨涨幅为12.63%，上涨月份平均收益率为6.56%，年盈利百分比为60.00%。截至2025年7月25日，创业板ETF平安近3个月超越基准年化收益为3.99%。

　　截至2025年7月25日，创业板ETF平安近1个月夏普比率为1.96，排名可比基金前3/16，同等风险下收益更高。

　　回撤方面，截至2025年7月25日，创业板ETF平安今年以来相对基准回撤0.13%。回撤后修复天数为101天，在可比基金中回撤后修复较快。

　　费率方面，创业板ETF平安管理费率为0.15%，托管费率为0.05%，费率在可比基金中最低。

　　跟踪精度方面，截至2025年7月25日，创业板ETF平安近2月跟踪误差为0.018%。

　　创业板ETF平安紧密跟踪创业板指数，创业板指由创业板中市值大、流动性好的100只股票组成，反映创业板市场的运行情况。

　　数据显示，截至2025年6月30日，创业板指数(399006)前十大权重股分别为宁德时代(300750)、东方财富(300059)、汇川技术(300124)、中际旭创(300308)、迈瑞医疗(300760)、新易盛(300502)、阳光电源(300274)、温氏股份(300498)、胜宏科技(300476)、亿纬锂能(300014)，前十大权重股合计占比51.16%。